[转载]兴业银行的风控

老红木

原文地址：兴业银行的风控作者：

   这个风控能力，在经济下行的今天，殊为不易。尤其和同业的比较中，可以看出明显的差异。

   虽然这个财务报表已经经过德勤华永会计师事务所审计，上面还有银监会和证监会把关，已经较为可信了。但是，作为投资人，还远远不够。得尽量找出历年来年报披露的不良贷款增减情况。试图从十年的长周期角度，看看同一家公司的不良记录演变情况。这样可信度更高。以下是从2003年到2010年的不良数据截图：

    

   这十年，兴业的不良率从最初的2.5%左右，慢慢下降到了现在0.44%，拨备计提大幅增加。应该说，对于应付未来可能发生的风险提供了很好的保障。

   然而，这也只是纸面上的数据，企业界信贷真实的情况究竟如何，不得而知。于是我试试网上搜索相关的报道，持续跟踪兴业的正负面消息，看看各地日日更新的新闻中能不能发现兴业银行的蛛丝马迹。

    答案是：很少。

   印象中，只有山东海龙、山东今日集团、超日太阳、ST凤凰等有限的几起案例中，发现兴业银行涉案的影子。其他去年多起温州、杭州等地老板跑路、企业倒闭的风潮中、钢贸光伏造船航运钢铁等企业困境中，均未发现兴业大规模涉及的消息。而国有五大行、其他股份制银行和地方城商行则多有涉及。新闻报道虽然可信度有限，但也提供了观察银行风控水平的另一个视角。总不会是兴业银行的公关能力特别强吧？

   兴业银行的高管们向来对行业趋势的研判和分析，有极强的能力。从2006年以来的"半个房地产股"，到后来的果断缩减房地产信贷规模，转向同业业务，后来国家总体的形势发展，充分证明了高层的远见。

   对于未来，我依然对兴业的风控能力表示满意。表现在：

   1.对小微贷款表示谨慎。有所为有所不为，小微企业在国民经济中独特的从属和配角低位、核心竞争力的缺乏、信用体系的天然缺陷，都使得小微业务风险重重。即使看到民生大刀阔斧，用高利率大数覆盖做小微贷款，兴业也只是坚持以中型企业为主，小微企业的资产尺度放宽到6000万以下。何也？“政府平台出了事还有人领，小微贷款出事了，没人领。”足够谨慎！因为那一块，应该主要是信用社、农商行、村镇银行和城商行的事。

   2.兴业大力推行的绿色金融业务，不良率接近于零。这个，我向兴业求证过。李仁杰也表达过类似的话。

   3.兴业去年大力推行的业务条线改革、矩阵结构，很多人没兴趣仔细去看到底是什么东西。在我看来，这个是兴业的利器。一个显著的效果是，兴业的存款大幅增长，因为有能力、有背景、有关系的人不拘一格，得到了回报，激发了潜在动力，留住了人才、吸引了人才。另一个效果将长期隐含在背后：兴业的不良资产将会被长期压缩。因为兴业新模式是，谈一次业务，三个经理（客户经理、产品经理和风控经理）一起去，直接把风控镶嵌在第一线。这个跟客户经理谈好业务，回来让风控经理审核的模式，先进了很多。做过业务的都知道，后一种模式，很多时候只是摆摆样子，风控经理只是浏览报告，没有直观的印象，搞不好还跟前台关系闹僵。

    以上只是印象，就我个人能力范围而言，同业中这方面兴业表现不错，可信度比较高，应该予以加分奖励。至于市场怎么看，那是市场先生的秉性，个人表示无能为力。

来源:http://blog.sina.com.cn/s/blog_5fb962400102ebcb.html