[转载]平安银行：推迟确认不良贷款换来的低速增长

老红木

原文地址：平安银行：推迟确认不良贷款换来的低速增长作者：http://xueqiu.com/5657933100/23227109，里面指责平安银行用大幅降低拨备的方式换来了2012年业绩的高增长，可是平安银行的不良贷款拨备率也从321%下降到了182%，这篇文章当时引起了不小的轰动，也遭到了不少的批判，彼时我不持有平安银行也不持有平保集团的股票，所以成为众矢之的。时过境迁，而今我本人也已经是中国平安的股东，说说旗下企业的不好，总是没有人指责我了吧。

我们从拨备率开始谈吧，2013年中报，平安银行的不良拨备率是183.54%，虽然还是很低（国内的底限是150%），但是居然比2012年年报的182%还小有上升，这一点在股份制甚至全部上市银行中堪称异数。比如已经公布中报的交通银行拨备率下降25个百分点，兴业银行下降56个百分点，浦发银行下降52个百分点，不一而论，统统下降。平安银行是如何做到上升的呢？答案就是推迟确认不良贷款。

平安银行中报业绩本就增长乏力，考虑拨备前利润也只增长20%，加上年初的拨备率182%调节空间也有限了，这上有压力，下有底限，居然再无退路。平安银行这回更加聪明，我确认不良贷款，你就说我拨备不足，导致拨备率大幅下滑。我现在直接推迟确认不良贷款，那么我既不用大幅计提拨备影响报表的看好度，也没有了拨备率大幅下降的压力。

有人说，你这是凭空揣测，就结果而结果。而我之所以从结果入手，就是让看官看到推迟确认不良贷款的动力，而如果没有证据我又岂会乱讲。

平安银行中报不良贷款为76亿元，仅比12年底的69亿元增长11%，分项看，可疑和损失类贷款分别增长48.96%和41.19%，而次级类贷款却还出现了下降。这只有一个解释，有大量的关注类贷款并没有确认到不良贷款里面来。而作为这个结论的推理，关注类贷款是不是大幅上升了呢？恭喜你，答对了，平安银行关注类贷款大幅增加100%，从72亿元增加到143亿元！关注类贷款大增的原因平安老实交代了，是钢贸。关注大幅增长100%，而次级类贷款却小幅下降，虽然知道匪夷所思，但是只要你看懂了我在前面讲的，就明白发生了什么了。

这就是平安银行的业绩增长诀窍！

稍微多一句嘴，在2016年前，银行的拨贷比要达到2.5%，比如浦发银行已经有2.33%了，华夏有2.79%了，兴业是2.34%，交通银行是2.20%，只有平安银行算是奇葩，还只有2%以下，为1.78%。

平安银行的拨备额度还有很长的路要走，特别是目前资本充足率已经接近红线，业务开展已经受限的背景下，平安银行的同志仍需努力！

来源:http://blog.sina.com.cn/s/blog_5fb962400102eand.html