兴业证券热推2008十大蓝筹股

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兴业证券热推2008十大蓝筹股


　　工商银行(601398)行业龙头、稳健增长
　　投资要点： 行业龙头地位稳固，规模效应非常明显，资产调整空间较大，抗风险能力强，稳健增长可期，具备强势扩张能力，并购议价能力强。
　　盈利预测： 2007年、2008年、2009年EPS 0.25元、0.37元、0.49元
　　2007年、2008年、2009年BVPS 1.62元、1.95元、2.39元
　　投资评级：看好公司稳健增长能力和强势扩张能力，估值上行空间巨大，维持"强烈推荐"评级。
　　风险提示：建议关注全球化扩张及综合化经营为公司业务可能带来的不确定性
　　建设银行(601939)盈利能力领先的大行
　　投资要点： 整体盈利能力位居国有银行领先。
　　盈利预测： 2007年、2008年、2009年 EPS 0.33元、0.50元、0.65元
　　2007年、2008年、09年 BVPS 1.86元、2.16元、2.55元
　　投资评级： 看好公司持续盈利能力，维持"推荐"评级。
　　风险提示：建议关注公司与房地产行业相关信贷资产的风险
　　中信证券(600030)进入新成长阶段
　　投资要点：中国证券行业的领先者，国内规模最大的证券公司。沪深300指数最大的权重股之一，股指期货推出后公司的市场影响力更大 。
　　风险提示：证券市场非理性下跌，创新业务推出的时间不确定
　　中国平安(601318)综合经营稳步前进
　　中国平安评估价值计算(百万元) 2007年E、2008年E、2009年E(内含价值)145661.72、161263.65、165170.88
　　竞争优势：金融控股平台下的协同效应、优秀的管理团队和规范化的公司治理、三足鼎立的业务构架目标(保险、银行、资产管理)，国际化视野有助于降低金融控股的管理风险。
　　风险提示：两税合一整体负面影响有限
　　万科(000002)奔跑中的住宅开发商
　　投资要点：政府对土地市场清理、"90/70"政策，进一步凸现万科的在项目快速周转、小户型开发方面的优势。 开工面积、预售款的迅速增长，保证2008、2009年仍将处于快速增长期。
　　风险提示：宏观经济和政策调控的系统性风险
　　保利地产(600048)万科最有力的挑战者
　　投资要点：保利地产在执行力、开发能力、成本控制等方面已经接近或达到万科的水平。保利目前土地储备已经达到万科的2/3左右，市值仅略超过万科的40%，保利地产是最有资格挑战万科的龙头地位的房地产开发企业。
　　风险提示：宏观经济和政策调控的系统性风险
　　贵州茅台(600519)食品饮料龙头股
　　投资要点：白酒行业龙头，稳健增长、定价权、唯一性、存货的时间升值效应等特质使得公司成为市场中稀缺的战略资源。预计公司2007年的业绩增长在40%以上。
　　风险提示：控制好量与品质的关系
　　中兴通讯(000063)走向卓越的科技龙头 投资要点：经营状况步入良性上升周期。
　　风险提示：3G建设进程和海外业务拓展的不确定性
　　鞍钢股份(000898)鞍本联合 产能扩张
　　投资要点：产品结构以生产高端钢材为主，销售毛利率在行业中位列第一，达到27.9% ，鞍本联合鞍本集团的实质运作将提上日程。
　　风险提示：原材料和钢材价格大幅波动，进一步出台严厉的出口政策
　　上海汽车(600104)全球目光 本土力量
　　投资要点：汽车工业中的航母，旗下企业上海通用，上海大众历年销量稳居前三甲，控股韩国双龙，打开国际化通道。
　　风险提示：自主品牌后续产品市场反响没有达到预期 　

成都晚报